vielleicht nächste Woche, muss jetzt los, fahre übers WE nach Bayern
So kurztrip beendet, ich muss noch ein paar Nachmeldungen machen vom Do. Abend und Freitag:
Varta long 21,56
Guardant Health zukauf 21,4 (letzter Zukauf ins fallende Messer)
Him&Hers teilausführung um 6,5
Cardlytics winzig long-test nach -55% am Donnerstag zu 6,45
Cardlytics vk zu 7,302
Was hältst du von Anleihen wie von Amazon (WKN: HS3B1G)?
Bin über den Artikel https://www.deraktionaer.de/artikel/derivate/amazon-13-prozent-zinsen-einsammeln-so-gehts-20343396.html
Darauf aufmerksam geworden. Unruhig macht nicht der Satz …“solange hsbc zahlungsfähig bleibt.
Was hältst du von Anleihen wie von Amazon (WKN: HS3B1G)?
Bin über den Artikel https://www.deraktionaer.de/artikel/derivate/amazon-13-prozent-zinsen-einsammeln-so-gehts-20343396.html
/p>Darauf aufmerksam geworden. Unruhig macht nicht der Satz …“solange hsbc zahlungsfähig bleibt.
Da muss man nur mal kurz drüber nachdenken und sich die Frage stellen warum Amazon 13% Zinsen zahlen soll… das ist eines der größten und profitabelsten Unternehmen der Welt!
Die Lösung: Das ist keine von Amazon emittierte Anleihe, sondern eine von der HSBC emittierte Aktien-Anleihe, die als Basiswert Amazon hat. Amazon selbst hat mit diesem Papier nichts zu tun.
Das Geschäft funktioniert so: Das Papier läuft 1 Jahr, du bekommt 13 % Zinsen. Wenn am Stichtag in einem Jahr die Amazon Aktie unter 142 Dollar notiert, bekommst du anstelle des Nominalbetrags Amazon-Aktien zurück (mit entsprechendem Verlust). Steht die Amazon-Aktie am Stichtag über 142 $, dann bekommst du nur den Nominalbertag zurück.
Highlights
Das den Anteilseignern zurechenbare Periodenergebnis betrug EUR 47 Mio. nach EUR 0,3 Mio. im ersten Halbjahr des Vorjahres. Das entspricht einem Ergebnis je Aktie von EUR 3,59 nach EUR 0,02.
Das Eigenkapital stieg demnach von EUR 51 Mio. zum Bilanzstichtag am 31. März 2023 auf EUR 93 Mio. per 30. September 2023, und die Eigenkapitalquote erhöhte sich auf 19 % (31. März 2023: 11 %). Als Folge der Rückzahlung von Finanzverbindlichkeiten reduzierte sich die Nettoverschuldung von EUR 186 Mio. auf EUR 142 Mio. und der Verschuldungsgrad ging von 363 % auf 153 % zurück.
Es ist das Ziel, das vor der Einigung in Deutschland längerfristig angestrebte Mindest-Niveau von Nettoverschuldung zu EBITDA von 3,0x nunmehr unmittelbar zu erreichen. Das bedeutet, das EBITDA zu steigern, wofür es neben weiteren Effizienzsteigerungen insbesondere auch einer Steigerung der Umsätze bedarf, und die Nettoverschuldung weiter zu reduzieren.
Im ersten Halbjahr 2023/24 verzeichnete Kapsch TrafficCom einen enormen Auftragseingang, der mit EUR 480 Mio. beinahe doppelt so hoch war wie im Vergleichszeitraum des Vorjahres und zu einem hohen Auftragsstand mit EUR 1,4 Mrd., dem 2,5fachen des Vorjahresumsatzes, führte. Zudem stehen noch weitere Projekte vor der Vergabe. Dies bildet eine gute Basis für die benötigte Umsatzsteigerung.
Zur weiteren Reduktion des Verschuldungsgrades strebt das Unternehmen Mittelzuflüsse von zumindest EUR 30 Mio. an. Damit sollte die Nettoverschuldung gemeinsam mit dem noch erwarteten verbleibenden Nettomittelzufluss von zumindest rund EUR 20 Mio. aus der Einigung in Deutschland und einer Reduktion des im ersten Halbjahr gestiegenen Nettoumlaufvermögens die Nettoverschuldung nochmals deutlich senken
Highlights
Das den Anteilseignern zurechenbare Periodenergebnis betrug EUR 47 Mio. nach EUR 0,3 Mio. im ersten Halbjahr des Vorjahres. Das entspricht einem Ergebnis je Aktie von EUR 3,59 nach EUR 0,02.
Das Eigenkapital stieg demnach von EUR 51 Mio. zum Bilanzstichtag am 31. März 2023 auf EUR 93 Mio. per 30. September 2023, und die Eigenkapitalquote erhöhte sich auf 19 % (31. März 2023: 11 %). Als Folge der Rückzahlung von Finanzverbindlichkeiten reduzierte sich die Nettoverschuldung von EUR 186 Mio. auf EUR 142 Mio. und der Verschuldungsgrad ging von 363 % auf 153 % zurück.
Es ist das Ziel, das vor der Einigung in Deutschland längerfristig angestrebte Mindest-Niveau von Nettoverschuldung zu EBITDA von 3,0x nunmehr unmittelbar zu erreichen. Das bedeutet, das EBITDA zu steigern, wofür es neben weiteren Effizienzsteigerungen insbesondere auch einer Steigerung der Umsätze bedarf, und die Nettoverschuldung weiter zu reduzieren.
Im ersten Halbjahr 2023/24 verzeichnete Kapsch TrafficCom einen enormen Auftragseingang, der mit EUR 480 Mio. beinahe doppelt so hoch war wie im Vergleichszeitraum des Vorjahres und zu einem hohen Auftragsstand mit EUR 1,4 Mrd., dem 2,5fachen des Vorjahresumsatzes, führte. Zudem stehen noch weitere Projekte vor der Vergabe. Dies bildet eine gute Basis für die benötigte Umsatzsteigerung.
Zur weiteren Reduktion des Verschuldungsgrades strebt das Unternehmen Mittelzuflüsse von zumindest EUR 30 Mio. an. Damit sollte die Nettoverschuldung gemeinsam mit dem noch erwarteten verbleibenden Nettomittelzufluss von zumindest rund EUR 20 Mio. aus der Einigung in Deutschland und einer Reduktion des im ersten Halbjahr gestiegenen Nettoumlaufvermögens die Nettoverschuldung nochmals deutlich senken
Zukauf Kapsch zu 9,2
Mischkurs nun 10,307
MNQ Short 15943
Fdxm Short 15796
EQS-Adhoc: 177 Mio. EUR Fördermittel aus IPCEI-Programm für neue Hochleistungs-Brennstoffzellenstacks der EKPO Fuel Cell Technologies (deutsch)
177 Mio. EUR Fördermittel aus IPCEI-Programm für neue Hochleistungs-Brennstoffzellenstacks der EKPO Fuel Cell Technologies
^
EQS-Ad-hoc: ElringKlinger AG / Schlagwort(e): Sonstiges
177 Mio. EUR Fördermittel aus IPCEI-Programm für neue
Hochleistungs-Brennstoffzellenstacks der EKPO Fuel Cell Technologies
EQS-Adhoc: 177 Mio. EUR Fördermittel aus IPCEI-Programm für neue Hochleistungs-Brennstoffzellenstacks der EKPO Fuel Cell Technologies (deutsch)
177 Mio. EUR Fördermittel aus IPCEI-Programm für neue Hochleistungs-Brennstoffzellenstacks der EKPO Fuel Cell Technologies
^
EQS-Ad-hoc: ElringKlinger AG / Schlagwort(e): Sonstiges
177 Mio. EUR Fördermittel aus IPCEI-Programm für neue
Hochleistungs-Brennstoffzellenstacks der EKPO Fuel Cell Technologies
Hab noch welche zu 5,86 ergattert
MNQ Short 15943
Fdxm Short 15796
FDXM aufgestockt bei 15873
Schnitt nun 15844.
MNQ hab ich einen Gewinn-Stop bri 15882 gesetzt
Highlights
Das den Anteilseignern zurechenbare Periodenergebnis betrug EUR 47 Mio. nach EUR 0,3 Mio. im ersten Halbjahr des Vorjahres. Das entspricht einem Ergebnis je Aktie von EUR 3,59 nach EUR 0,02.
Das Eigenkapital stieg demnach von EUR 51 Mio. zum Bilanzstichtag am 31. März 2023 auf EUR 93 Mio. per 30. September 2023, und die Eigenkapitalquote erhöhte sich auf 19 % (31. März 2023: 11 %). Als Folge der Rückzahlung von Finanzverbindlichkeiten reduzierte sich die Nettoverschuldung von EUR 186 Mio. auf EUR 142 Mio. und der Verschuldungsgrad ging von 363 % auf 153 % zurück.
Es ist das Ziel, das vor der Einigung in Deutschland längerfristig angestrebte Mindest-Niveau von Nettoverschuldung zu EBITDA von 3,0x nunmehr unmittelbar zu erreichen. Das bedeutet, das EBITDA zu steigern, wofür es neben weiteren Effizienzsteigerungen insbesondere auch einer Steigerung der Umsätze bedarf, und die Nettoverschuldung weiter zu reduzieren.
Im ersten Halbjahr 2023/24 verzeichnete Kapsch TrafficCom einen enormen Auftragseingang, der mit EUR 480 Mio. beinahe doppelt so hoch war wie im Vergleichszeitraum des Vorjahres und zu einem hohen Auftragsstand mit EUR 1,4 Mrd., dem 2,5fachen des Vorjahresumsatzes, führte. Zudem stehen noch weitere Projekte vor der Vergabe. Dies bildet eine gute Basis für die benötigte Umsatzsteigerung.
Zur weiteren Reduktion des Verschuldungsgrades strebt das Unternehmen Mittelzuflüsse von zumindest EUR 30 Mio. an. Damit sollte die Nettoverschuldung gemeinsam mit dem noch erwarteten verbleibenden Nettomittelzufluss von zumindest rund EUR 20 Mio. aus der Einigung in Deutschland und einer Reduktion des im ersten Halbjahr gestiegenen Nettoumlaufvermögens die Nettoverschuldung nochmals deutlich senken
Zukauf Kapsch zu 9,2
Mischkurs nun 10,307
Kapsch weiterer Zukauf bei 9,3/9,34
Schnitt nun 9,95
MNQ Short 15943
Fdxm Short 15796
FDXM aufgestockt bei 15873
Schnitt nun 15844.
MNQ hab ich einen Gewinn-Stop bri 15882 gesetzt
FDXM short soeben ausgebaut bei 15903. Schnitt 15867
MNQ bleibt vorerst so
MNQ Short 15943
Fdxm Short 15796
FDXM aufgestockt bei 15873
Schnitt nun 15844.
MNQ hab ich einen Gewinn-Stop bri 15882 gesetzt
FDXM short soeben ausgebaut bei 15903. Schnitt 15867
MNQ bleibt vorerst so
Mnq ausgestoppt 15882/ +61
MNQ Short 15943
Fdxm Short 15796
FDXM aufgestockt bei 15873
Schnitt nun 15844.
MNQ hab ich einen Gewinn-Stop bri 15882 gesetzt
FDXM short soeben ausgebaut bei 15903. Schnitt 15867
MNQ bleibt vorerst so
Zum möglicherweise vorletzten mal aufgestockt, bevor das Einzelrisiko zu groß wird
FDXM short erhöht bei 15982.
Aktueller Mischkurs 15907
tiefere Zukauflimite wurden getroffen
Ehang zu 13,25
Ehang 1/3 raus zu 15,84
Mk ist 14,49
Ehang stark reduziert (mehr als die Hälfte) zu 13,8x wegen Shortattacke von Hindenburg
Ehang hat den Mischkurs überschritten. Bin vorerst mit dem Rest auch raus zu 14,6.
Ausserdem habe ich Guardant Health nach einigen tiefen Zukäufen wieder reduziert in den letzten Tagen und heute bei 24,5x und 23,4x. Der Mischkurs vom Einkauf liegt bei 23,93.
Die Jahres-Performance geht voran, und hat seit dem 6.11. bis heute (17.11.) von 44,7% auf 48,6% aktuell zugelegt
Für jemanden mit meinem Risikomanagement mit den zahlreichen Hedging-Ansätzen ist so eine gewaltige kurze Rallye oft etwas schwierig. Dazu kamen nun auch noch 2 Shortattacken und Gewinnwarnungen bei ein paar Einzeltitel.
Wird sicher sehr viele geben (oder nahezu alle privaten long-only Trader und Investoren) , deren Performance die letzten 2 Wochen um einiges mehr als meine 4%-Punkte waren.
Andererseits hatte ich zuvor weniger verloren und u.a. aufgrund höherer Basiseffekte seit dem Tief vom Oktober um etwa 15% Punkte an Performance zugelegt.
Erzählt mal, wie läufts bei euch?
Per 31.1.2024 dreht Degiro seine Aktivitäten in Österreich komplett zu. Bisher wurden rund 2000 Altkunden (Premiumkunden), die noch nicht zu flatex oder ViTrade „abgeschoben“ wurden, via Deutschland mit betreut. Für die absoluten Topkunden soll es eine Lösung geben, denn bezgl Future/Option-Trading, Short-Selling, Wertpapierleihe, Belehnung von Aktien, etc bietet flatex gar nichts an und ViTrade nur sehr rudimentär.
Nach einem sehr ausführlichen Telefonat, scheint es so, als ob sie mich weiterhin behalten wollen. Wenn alles gut läuft, „segle“ ich daher möglicherweise in einigen Wochen getarnt unter niederländischer Flagge. Ob das ganze Konstrukt 100% legal wird, kann ich noch nicht abschätzen.
Ein geschlüsseltes Depot als "Deutscher" wäre auch möglich, aber da gibt es wegen etlichen BaFin Regelungen noch mehr Einschränkungen, noch strengere Mifid Vorgaben und keinen Future Handel!
Große Nachteile und Befürchtungen werden sein:
1. Einiges an administrativen Aufwand für mich. Neues Depot, Legitimation, alle Formulare ausfüllen, dämliche Einstufungstests, Dokumente ins Deutsche übersetzen (weil holländisch), alle Reports übersetzen
2. Gesamtdepot-Übetrag, der wahrscheinlich zumindest ein bis zwei Wochen dauern kann
3. In diesem Zeitraum kein/kaum Zugriff auf die Bestände und das Vermögen
4. Neue Spesenstruktur, einiges billiger, vieles teurer, insbesondere alles was Spaß macht oder kurzfristig wichtig ist, Margin, Debit, Zinsen....
5. Das irgendwas schief läuft
6. Im Nachgang drauf kommt, dass es so doch nicht funktioniert oder erlaubt ist
7. Meine Trades/Datenbank/Statistiken/Kontoumsätze nur mehr auf irgendeinen Excel csv File verfügbar und können natürlich nicht in ein neues Depot rübergeholt werden.
8. Dass das FA irgendwann in den nächsten Jahren ihre tourliche Überprüfung macht und originaldaten schwierig zu beschaffen sind.